🔥 معدلات قروض الأسهم العقارية تتراجع إلى أدنى مستوياتها في 2025… الطلب على هيلكو يرتفع مع تمسك الأمريكيين برهونهم منخفضة الفائدة
تواصل معدلات قروض الأسهم العقارية الدوارة (HELOC) انخفاضها المطّرد منذ بداية العام، لتسجل الآن أدنى مستوياتها في 2025 عند 7.75٪ وفق بيانات شركة Curinos. المعدل تراجع بثبات خلال الأشهر الماضية وبقي دون 8٪ منذ أوائل أغسطس، مدفوعًا بتراجع تكلفة التمويل ومرونة البنوك في تسعير قروضها الثانية على المنازل.
📊 أداء المعدلات الحالية
• المعدل الوطني المتوسط: 7.75٪، بانخفاض 3 نقاط أساس أسبوعيًا و31 نقطة أساس منذ بداية العام.
• يعتمد المعدل على عملاء بدرجة ائتمان لا تقل عن 780 ونسبة اقتراض إلى قيمة (CLTV) لا تتجاوز 70٪.
• المعدلات الترويجية القصيرة المدى لا تزال منتشرة، حيث تقدم بعض المؤسسات أسعارًا منخفضة لمدد محدودة قبل أن تعود المعدلات للتعديل صعودًا لاحقًا.
🏠 لماذا يرتفع الاهتمام بالـHELOC؟
مع بقاء معدلات الرهن العقاري الأساسي فوق 6٪، لا يرغب الكثير من أصحاب المنازل في التخلي عن رهونهم القديمة منخفضة الفائدة عند 5٪ أو 3٪. لذا، أصبح خيار الاقتراض مقابل قيمة المنزل دون المساس بالرهن الأساسي حلاً مفضلاً للوصول إلى السيولة، خصوصًا في ظل القيمة الضخمة المتراكمة في المنازل الأمريكية والتي بلغت 34 تريليون دولار بنهاية 2024، ثالث أعلى مستوى في التاريخ.
⚙️ كيف تُحدد معدلات HELOC؟
قروض الأسهم العقارية تُسعّر عادة وفق مؤشر رئيسي (Prime Rate) مضاف إليه هامش يحدده البنك. على سبيل المثال، مع Prime عند 7.25٪ وهامش 1٪، تكون الفائدة النهائية 8.25٪.
لكن الأسعار تختلف بين المؤسسات، وتُحدد بناءً على:
• درجة الائتمان.
• مقدار الدين الإجمالي.
• حجم خط الائتمان مقابل قيمة العقار.لذلك، التسوق بين المقرضين أمر ضروري قبل التوقيع.
💰 عروض حالية لافتة
• FourLeaf Credit Union تعرض معدلًا ترويجيًا 5.99٪ لمدة 12 شهرًا على خطوط ائتمان تصل إلى 500,000 دولار، قبل التحول إلى معدل متغير لاحقًا.
• بعض المقرضين يفرضون حدًا أدنى للسحب الأولي (Draw) أو رسومًا سنوية؛ لذا يُنصح بمراجعة جميع الشروط مسبقًا.
📈 أمثلة على المدفوعات
قرض 50,000 دولار بفائدة 7.75٪ ينتج دفعة شهرية تقريبية تبلغ 323 دولارًا خلال فترة السحب 10 سنوات.
لكن يجب التذكّر أن المعدل متغيّر عادة، وقد ترتفع المدفوعات خلال فترة السداد التي تمتد لاحقًا 20 سنة، أي أن الـHELOC عمليًا يشبه قرضًا يمتد 30 سنة، لذا من الأفضل السداد خلال فترة أقصر لتقليل الفوائد.
💬 وجهة نظر المؤسسات
يرى محللو التمويل العقاري أن 2025 تمثل فترة مثالية لأخذ HELOC للأسر التي تمتلك رهونًا منخفضة الفائدة وتحتاج إلى سيولة إضافية لأغراض تحسين المنازل أو مواجهة نفقات كبيرة دون المساس بالرهن الأصلي.
كما يوصون باختيار HELOC بمعدل ثابت جزئيًا أو بخيار السداد المرن لتفادي مخاطر التقلبات في المستقبل.
🔮 النظرة المستقبلية:
مع استمرار تراجع الفائدة الأساسية وتباطؤ الاقتصاد، يُتوقع أن تبقى معدلات HELOC في نطاق 7٪–8٪ خلال الربعين المقبلين.
أي ارتفاع جديد في التضخم أو أسعار الفائدة قصيرة الأجل قد يوقف الهبوط، لكنه لن يعكس الاتجاه الحالي ما لم يغير الفيدرالي موقفه جذريًا.
💡 خلاصة مُركَّب:
انخفاض معدلات HELOC إلى أدنى مستوياتها منذ بداية العام يمنح أصحاب المنازل فرصة نادرة للاستفادة من ثرواتهم العقارية دون التخلي عن رهونهم الممتازة.
الذكاء المالي هنا هو في الموازنة بين السيولة المرنة والانضباط في السداد، قبل أن تبدأ دورة فائدة جديدة.
🔍 للمشترك الذكي
في مُركَّب+: نرصد أسبوعيًا اتجاهات سوق التمويل العقاري الأمريكي وتطورات منتجات الائتمان السكني.
ونوفر لك تحليلات مقارنة بين معدلات HELOC وبدائلها التمويلية، لتعرف متى وكيف تستخدم رصيدك العقاري بأذكى شكل ممكن.
🎯 اشترك الآن في مركّب+ لتصل إلى الشركات الأعلى جودة والأكثر توافقاً مع قيمك،
وتتعلم كيف تستثمر بذكاء… لا بعشوائية.